半导体设备板块持续走高多只ETF封涨停

本报记者张磊

今日，A股市场半导体设备板块延续强势表现，开盘后迅速拉升，全天震荡走高。截至收盘，半导体设备指数大涨逾8%，多只半导体相关ETF封于涨停板，引发市场广泛关注。其中，半导体设备ETF（159516）、芯片ETF（159995）等多只基金均以涨停报收，成交额显著放大，显示出资金对该板块的高度热情。

板块爆发，涨停潮再现

从盘面来看，半导体设备板块个股集体爆发。北方华创、中微公司、拓荆科技等龙头股涨幅居前，部分个股盘中一度触及涨停。市场交投活跃，资金流入明显。分析人士指出，半导体设备板块的上涨并非孤立事件，而是与近期整个半导体产业链的景气度回升密切相关。

“今天板块的爆发，既有政策面的催化，也有基本面的支撑。”某公募基金基金经理表示，在国产替代加速、下游需求回暖的双重驱动下，半导体设备行业正迎来新一轮发展机遇。

从政策层面看，近期国家出台了一系列支持半导体产业发展的政策。国务院印发的《新时期促进集成电路产业和软件产业高质量发展的若干政策》进一步明确了税收优惠、投融资支持等举措，为行业发展提供了有力保障。此外，大基金三期的成立预期也在持续发酵，市场对高端芯片制造和关键设备材料的投资力度有望加大。

从产业基本面看，半导体设备行业正走出低迷。国际半导体产业协会（SEMI）最新数据显示，2024年全球半导体设备销售额预计将同比增长5%至1050亿美元，而中国大陆作为全球最大的半导体设备市场，其需求复苏态势尤为明显。国内龙头企业订单饱满，业绩增长确定性较强。

“目前国内晶圆厂产能扩张仍在持续，对国产设备的需求持续提升。”某半导体设备上市公司高管表示，公司在手订单已排至2025年，部分核心设备如刻蚀机、薄膜沉积设备的国产化率正在逐步提高。

值得注意的是，AI算力需求的爆发也为半导体设备板块增添了新动力。随着AI大模型训练的推进，对高性能芯片的需求激增，进而拉动对先进制程工艺设备的需求。这为国产半导体设备企业提供了新的增长空间。

多只半导体ETF封涨停，反映出市场对板块的强烈看好情绪。ETF涨停通常意味着场内资金对该板块的配置需求旺盛，投资者通过ETF工具快速入场。业内人士指出，ETF涨停往往出现在板块出现重大利好或投资者情绪极度高涨的时候，但同时也需警惕短期过热后的回调风险。

“半导体设备板块兼具成长性和政策确定性，是当前市场资金重点关注的方向。”某券商首席策略分析师认为，从中长期看，国产替代是半导体设备板块的核心投资逻辑。目前国内半导体设备整体国产化率仍不足20%，提升空间巨大。在政策支持和产业资本推动下，未来几年有望实现快速增长。

但该分析师也提醒，半导体设备板块估值已处于历史较高分位，部分个股透支了未来业绩预期。投资者应关注企业基本面和估值水平的匹配度，避免盲目追高。

展望后市，多数机构认为，半导体设备板块的景气度有望延续。一方面，全球半导体周期处于复苏阶段，晶圆厂资本开支有望增加；另一方面，国内晶圆厂扩建进度加快，设备采购需求旺盛。此外，地缘政治因素也促使国内企业加大自主可控力度，对国产设备形成持续拉动。

业内专家表示，半导体设备作为半导体产业链的核心环节，是国家科技竞争的战略制高点。在“十四五”规划的推动下，国内半导体设备企业将迎来黄金发展期。但同时也需清醒认识到，与国际先进水平相比，我国在部分高端设备领域仍存在差距，技术创新和产业链协同仍需持续努力。

未来，随着更多政策落地和产业资本进入，半导体设备板块有望在震荡中持续走强，成为A股市场中长期投资的重要主线。投资者应保持战略定力，把握行业成长的结构性机会。